Copernicus High Yield FIZ fundusz absolutnej stopy zwrotu

Transkrypt

1 Copernicus High Yield FIZ fundusz absolutnej stopy zwrotu

2 Podsumowanie Od kwietnia 2011 roku Marcin Billewicz, wiodący akcjonariusz oraz członek zarządu Copernicus Capital TFI SA rozpoczął rekomendowanie w TVN CNBC w programie Milion w Portfelu w tym czasie WIG-20 spadł o 11,1%, a portfel zwiększył wartość o 12,5%. 12,5% Portfel Stopa zwrotu za okres od do ,1% WIG 20 Powyższe stopy zwrotu są wynikiem strategii stosowanej również przy zarządzaniu CHY FIZ, tj. ochrony kapitału w czasie, kiedy zarządzający przewiduje spadki oraz agresywnego zarabiania, kiedy zarządzający przewiduje wzrsoty na rynkach lub gdy została zidentyfikowana okazja rynkowa W dniach stycznia 2013 roku CHY FIZ będzie przyjmował zapisy na certyfikaty nowej emisji. Wartość zapisu na certyfikaty nowej emisji to 40,000 EUR, jednakże istnieje możliwosć nabycia certyfikatów za mniejszą kwotę (50,000 zł) Opłata za zarządzanie wyosi 2,5%, a opłata za sukces to 15% powyżej stopy odniesienia jaką jest ztopa zwrotu osiągana z inwestycji w Copernius FIO Subfundusz Dłużnych Papierów Korporacyjnych (ok. 8% w skali roku). Od kwietnia 2012 roku, Marcin Billewicz zarządza Copernius High Yield FIZ (CHY FIZ) w tym czasie wartość certyfikatu wzrosła o ok. 41% w porównaniu do wzrostu WIG-20 o ok. 13%. 41,4% CHY FIZ 12,9% WIG 20 Certyfikaty są wyceniane co tydzień, wg wartości aktywów w czwartek, a umorzenie certyfikatów jest możliwe według wyceny na ostatni czwartek miesiąca (niezwłocznie, jednakże nie później niż w ciągu 3 tygodni) Stopa zwrotu za okres od do

3 Niższe ryzyko / mniejszy zysk NAZWA ZARZĄDZAJĄCY PORTFELEM KATEGORIA FUNDUSZU WYCENA CERTYFIKATÓW Fakty Copernicus High Yield FIZ Marcin Billewicz absolutnej stopy zwrotu tygodniowa, wg wartości aktywów W zależności od koniunktury Wyższe ryzyko / większy zysk przewidywana stopa zwrotu Subfundusz Akcji Subfundusz Akcji Dywidendowych Copernicus High Yield FIZ 8% Subfundusz Dłużnych Papierów Korporacyjnych WAN [ ] 1,4 mln PLN WANCI [ ] 1 410,8 PLN OPŁATA MANIPULACYJNA 3,0% OPŁATA ZA ZARZĄDZANIE 2,5% OPŁATA ZA SUKCES 15% powyżej benchmarku 6% Subfundusz Płynnościowy Plus Subfundusz Dłużny Skarbowy Plus

4 Wynik inwestycyjny Oczekiwania Zarządzającego Uważam, że w 2013 roku pojawi się wiele ciekawych okazji inwestycyjnych na wielu rynkach. Z jednej strony ciągle jesteśmy pod presją związaną z kryzysem zadłużenia w Unii Europejskiej i oczekujemy spowolnienia gospodarczego w Polsce w pierwszej połowie 2013 roku. Z drugiej jednak strony indeksy na wielu rozwiniętych rynkach są na rekordowych poziomach, co oznacza, że inwestorzy oczekują dalszej poprawy sytuacji. Czy to nie jest myślenie życzeniowe? Nie sądzę. Jednocześnie w procesie zarządzania istotne jest ciagłe śledzenie napływających informacji i odpowiednie reagowanie. Należy również nastawić się na wyszukiwanie niedowartościowanych spółek, jak np. odpowiednie zainwesowanie w Plasma System SA i Gant SA inwestycje te przyniosły kilkudziesięcioprocentowe stopy zwrotu w tym roku oczywiście dlatego, iż zostały dołączone do portfela w odpowiednim momencie. 13,8% 7,5% 21,9% 19,5% 41,4% 12,9% CHY FIZ WIG 20 3M 6M od początku

5 Milion w portfelu CHY FIZ WIG 20 0,3% -2,0% -0,1% -18,4% 4,5% -17,5% 5,4% -24,7% 6,4% -21,0% 5,8% -23,2% 7,7% -22,3% 10,3% -17,4% 13,4% -19,9% 12,5% -11,1% Milion w portfelu to program emitowany w biznesowej stacji TVN CNBC. Marcin Billewicz, na co dzień aktywny uczestnik rynku kapitałowego, inwestuje wirtualny 1 milion złotych w realne instrumenty finansowe. Portfel jest tworzony w taki sposób aby nie było konieczności zarządzania nim na bieżąco. Jego zadaniem jest zachować bezpieczeństwo inwestycji, nie jest tu priorytetem osiągnięcie najwyższej stopy zwrotu. Istotne dla zrozumienia osiaganej stopy zwrotu jest to, iż zmiany w portfelu są dokonywane raz na dwa miesiące, co zmusza do przemyślanych inwestycji

6 Copernicus Capital TFI Wartość aktywów Funduszy rynku niepublicznego Copernicus Capital TFI SA działa na rynku funduszy inwestycyjnych od października 2004 roku (na podstawie zezwolenia Komisji Nadzoru Finansowego nr DFI/W/ /2004 z dnia 12 października 2004) i obecnie zarządza aktywami o wartości 8,12 mld zł 6,9 mld 7,1 mld 7,5 mld 7,7 mld Towarzystwo specjalizuje się w tworzeniu i zarządzaniu funduszami inwestycyjnymi otwartymi, funduszami inwestycyjnymi zamkniętymi, strukturami inwestycyjnymi dla podmiotów inwestujących w szczególności na rynkach nieruchomości, wierzytelności korporacyjnych i detalicznych oraz innych aktywów nie będących przedmiotem obrotu na rynkach regulowanych. 1,6 mld Idea TFI Ipopema TFI Skarbiec TFI Forum TFI Copernicus

7 Oferta Towarzystwa Oferta Towarzystwa kierowana jest do klientów indywidualnych oraz instytucjonalnych i uwzględnia fundusze dostosowane do różnorodnych potrzeb inwestorów zarówno pod względem oczekiwanej stopy zwrotu, jak i poziomu akceptowanego ryzyka inwestycyjnego. 47 funduszy, których suma aktywów wynosi 8,12 mld zł 20,1% udział w rynku FIZ Wartość aktywów największego funduszu to 1,1 mld PLN Fundusze Zamknięte Fundusz Otwarty Portfele Pięć Subfunduszy pod parasolem Copernicus FIO określających poziom akceptowalnego ryzyka oraz oczekiwaną stopę zwrotu. Kategoria funduszy: pieniężne, obligacyjne, skarbowe oraz akcyjne Niezmiennie w czołówkach rankingów Ciągle rosnące aktywa obecnie 220 mln zł Oferta przeznaczona jest dla klientów, którzy są zainteresowani większą elastycznością własnych portfeli w porównaniu z klasycznymi funduszami

8 FIO w rankingach Nowa Gwiazda na horyzoncie Subfundusz Akcji Dywidendowych Ponadprzeciętny wynik inwestycyjny, najlepszy w grupie funduszy akcji polskich Copernicus TFI rekordzistą zestawienia Gazety Giełdy Parkiet W trzecim kwartale 2012 wynik finansowy Towarzystwa wzrósł o 1, 5 mln zł i był wyższy o 85 % niż w analogicznym okresie roku ubiegłego Puls Biznesu, Parkiet, Subfundusz Akcji Dywidendowych liderem rankingu funduszy akcji polskich uniwersalnych Największa stopa zwrotu od początku roku 29,4% Subfundusz Akcji Dywidendowych najlepszym funduszem akcji w Najlepsza strategia inwestycji w akcje, zmierzająca do złotego portfela Parkietu Subfundusz Akcji Dywidendowych zaskoczył zyskami - fundusz dał zarobić ponad 30% od początku roku. To był najlepszy wyniki wśród funudszy akcji Parkiet, Subfundusz Dłużnych Papierów Korporacyjnych najlepszym funduszem inwestycyjnym w rankingu Rzeczpospolitej (Moje Pieniądze) Rzeczpospolita, Rzeczpospolita, Parkiet,

9 Subfundusz Płynnościowy Plus Polityka inwestycyjna SUBFUNDUSZ 6,6% Fundusz lokuje w instrumenty rynku pieniężnego oraz dług, którego okres do wykupu lub duration nie przekracza jednego roku. Fundusz charakteryzuje się dużą płynnością i niskim ryzykiem. Oczekiwana stopa zwrotu powyżej rocznych depozytów bankowych i lokaty w bony skarbowe. BENCHMARK Dla kogo jest przeznaczony? 4,0% Dla inwestorów, dla których płynność i niskie ryzyko stanowią podstawę inwestycyjną. Fundusz stanowi alternatywę dla depozytu bankowego lub lokaty w bony skarbowe. 2,8% 3,3% 2,4% Horyzont inwestycyjny do 1 roku Poziom ryzyka Początek działalności marzec 2012 Minimalna wpłata Opłata za zarządzanie Wycena 500 zł 1,0% p.a. dzienna 1,0% 0,7% 1,1% Stopa zwrotu w poszczególnych okresach 1M 3M 6M od początku

10 Subfundusz Dłużny Skarbowy Plus Polityka inwestycyjna Fundusz lokuje w instrumenty dłużne o zapadalności powyżej jednego roku. Celem funduszu jest osiągnięcie stopy zwrotu powyżej indeksu Merrill Lynch dla obligacji skarbowych. Lokaty dokonywane są na podstawie oczekiwań co do przyszłej sytuacji makroekonomicznej oraz rynkowych stóp procentowych. Głównym czynnikiem ryzyka jest zmienność stóp procentowych. Dla kogo jest przeznaczony? SUBFUNDUSZ BENCHMARK 5,5% 7,9% Dla inwestorów, dla których płynność funduszu jest istotnym czynnikiem przy podejmowaniu decyzji, oraz nie są skłonni podejmować zbyt wysokiego ryzyka związanego z wypłacalnością emitenta natomiast akceptują ryzyko zmienności rynkowych stóp procentowych. 3,1% 2,4% Horyzont inwestycyjny 1-2 lata Minimalna wpłata 500 zł 1,5% 1,6% Poziom ryzyka Opłata za zarządzanie 2,0% p.a. Początek działalności lipiec 2012 Wycena dzienna 1M Stopa zwrotu w poszczególnych okresach 3M od początku

11 Sub. Dłużnych Papierów Korporacyjnych Polityka inwestycyjna Subfundusz lokuje aktywa głównie w dłużne papiery wartościowe i Instrumenty Rynku Pieniężnego emitowane przez przedsiębiorstwa. SUBFUNDUSZ BENCHMARK 20,0% Dla kogo jest przeznaczony? Fundusz rekomendowany jest Inwestorom, którzy są skłonni zaakceptować wyższe ryzyko, wynikające z inwestycji funduszu bezpośrednio w papiery dłużne przedsiębiorstw, ale oczekują stosunkowo wysokiego i stabilnego (nieuzależnionego od koniunktury giełdowej) zysku. Może być on traktowany jako alternatywa do funduszy akcyjnych, ale również jako produkt ciekawszy od lokat bankowych. 11,1% 6,8% Horyzont inwestycyjny ponad 2 lata Minimalna wpłata 500 zł 3,9% 4,4% Poziom ryzyka Początek działalności lipiec 2010 Opłata za zarządzanie Wycena 1,5% p.a. dzienna 2,0% 2,1% 1,0% 3M 6M YTD od początku Stopa zwrotu w poszczególnych okresach

12 Subfundusz Akcji Polityka inwestycyjna Subfundusz lokuje aktywa głównie w akcje polskich spółek dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej oraz instrumenty pochodne, których bazę stanowią akcje oraz indeksy. Subfundusz może lokować od 66 % do 100 % Aktywów Subfunduszu w akcje. SUBFUNDUSZ BENCHMARK 26,2% Dla kogo jest przeznaczony? Subfundusz akcji przeznaczony jest dla osób z wysokim apetytem na ryzyko, w zamian za potencjalnie wysokie stopy zwrotu. Inwestorzy, decydując się ulokować swoje środki w Subfunduszu Akcji możliwością powinni się liczyć z możliwością silnych wahań wartości inwestycji, przede wszystkim w krótkim okresie, a w niektórych przypadkach nawet z utratą części zainwestowanych środków. 16,3% 16,0% Horyzont inwestycyjny ponad 3 lata Minimalna wpłata 500 zł 5,4% 8,5% 7,4% Poziom ryzyka Początek działalności lipiec 2012 Opłata za zarządzanie Wycena 3,25% p.a. dzienna 3,1% 1,8% 1M 3M 6M YTD Stopa zwrotu w poszczególnych okresach

13 Subfundusz Akcji Dywidendowych Polityka inwestycyjna Subfunduszu lokuje aktywa głównie w akcje spółek dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczpospolitej Polskiej oraz Instrumenty Pochodne, których bazę stanowią akcje i indeksy oraz Instrumenty Rynku Pieniężnego SUBFUNDUSZ BENCHMARK 31,7% Dla kogo jest przeznaczony? Subfundusz przeznaczony jest dla inwestorów akceptujących wysoki poziom ryzyka inwestycyjnego, oczekujących, w horyzoncie inwestycyjnym przekraczającym 2 lata na ponadprzeciętne zyski, akceptujących przejściowe znaczne spadki wartości zainwestowanego kapitału. 23,7% 16,6% 14,0% Horyzont inwestycyjny Poziom ryzyka ponad 3 lata Minimalna wpłata Opłata za zarządzanie 500 zł 3,25% p.a. 5,0% 5,1% 7,0% 7,4% 6,3% Początek działalności kwiecień 2011 Wycena dzienna 0,1% 1M 3M 6M YTD od początku Stopa zwrotu w poszczególnych okresach

14 Kontakt Grupa Copernicus ul. Grojecka 5, Warszawa T: , F: Maciej Chodyna K: Warszawa Bogumiła Laudowicz-Burda K: nicus.pl Wojciech Domaradzki K: Warszawa Poznań Piotr Komorowski K: Marek Skrzynecki K: Warszawa Katowice